自《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點(diǎn)辦法》于今年1月1日正式施行以來(lái),鵬華、國(guó)泰、中海、易方達(dá)、南方、匯添富、嘉實(shí)、工銀瑞信與諾安基金等九家基金管理公司近日成為第一批獲準(zhǔn)開(kāi)展特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的基金管理公司。
基金公司特定客戶理財(cái)業(yè)務(wù),即指基金管理公司向特定客戶募集資金或者接受特定客戶財(cái)產(chǎn)委托擔(dān)任資產(chǎn)管理人,由商業(yè)銀行擔(dān)任資產(chǎn)托管人,為資產(chǎn)委托人的利益,運(yùn)用委托財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資的活動(dòng)。這一業(yè)務(wù)此前被稱為基金專戶理財(cái)業(yè)務(wù)。
根據(jù)試點(diǎn)辦法,申請(qǐng)參與專戶理財(cái)業(yè)務(wù)的基金管理公司需滿足凈資產(chǎn)不低于2億元人民幣,在最近一個(gè)季度末資產(chǎn)管理規(guī)模不低于200億元人民幣或等值外匯資產(chǎn)的條件。此外,投資能力、風(fēng)險(xiǎn)承受能力,特別是公平交易制度的建立等條件都將成為準(zhǔn)入門檻。截至2007年底的數(shù)據(jù)顯示,約有40余家基金管理公司達(dá)到該業(yè)務(wù)的資產(chǎn)規(guī)模要求。
鵬華基金管理公司對(duì)上海證券報(bào)表示,該公司已經(jīng)做好了特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的相關(guān)準(zhǔn)備,并對(duì)部分有委托意向的客戶已經(jīng)開(kāi)始了前期的拜訪和洽談工作。
按照試點(diǎn)辦法,基金專戶理財(cái)?shù)脑圏c(diǎn)階段先行允許基金管理公司開(kāi)展5000萬(wàn)以上“一對(duì)一”的單一客戶理財(cái)業(yè)務(wù),今后視單一客戶理財(cái)業(yè)務(wù)的開(kāi)展情況,待條件成熟時(shí)再擇機(jī)推出一對(duì)多的集合理財(cái)業(yè)務(wù)。
目前,一些有投資意愿的大型機(jī)構(gòu)客戶已選擇通過(guò)私募、信托、券商等渠道入市,而包括國(guó)有企業(yè)、保險(xiǎn)公司等大型機(jī)構(gòu)客戶在參與專戶理財(cái)業(yè)務(wù)時(shí)還有一些限制。因此,有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,近階段還無(wú)法準(zhǔn)確計(jì)算基金專戶理財(cái)市場(chǎng)的規(guī)模到底有多大。但公募基金專戶理財(cái)業(yè)務(wù)的開(kāi)閘,將為市場(chǎng)提供相對(duì)穩(wěn)定的資金來(lái)源,優(yōu)化市場(chǎng)資金結(jié)構(gòu),有助于減少市場(chǎng)因過(guò)分投機(jī)、資金快進(jìn)快出造成的大幅波動(dòng),幫助機(jī)構(gòu)投資者更好地發(fā)揮穩(wěn)定市場(chǎng)的作用。(記者 鄭焰)
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