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擴張速度加快,今年規(guī)模已超去年全年
今年以來,券商集合理財產(chǎn)品發(fā)行速度明顯加快。截至目前,今年新成立以及正在發(fā)行、即將發(fā)行的集合理財計劃共19只,超過去年全年新增的16只。
業(yè)內(nèi)人士認為,今年以來偏股型集合理財產(chǎn)品發(fā)行明顯增多,債券類產(chǎn)品減少,顯示出監(jiān)管層有意放行券商入市。
發(fā)行券商增至24家
公開數(shù)據(jù)顯示,目前開展集合理財業(yè)務(wù)的券商已增至24家,中銀國際、銀河、興業(yè)和安信證券等今年正式發(fā)行了首只集合理財計劃。4月份正在發(fā)行的券商理財產(chǎn)品包括中信“聚寶盆”、東方紅4號、安信證券“理財1號”和中投匯盈債券優(yōu)選。其中,中信“聚寶盆”和中投匯盈債券優(yōu)選的首次募集期結(jié)束日為4月30日,東方紅4號的募集期結(jié)束日為4月15日。
由于今年股市處于震蕩狀態(tài),部分投資者傾向于購買集合理財產(chǎn)品進行投資。中信銀行金融街營業(yè)部的一位工作人員告訴記者,“聚寶盆”傘型產(chǎn)品剛發(fā)行的頭兩天銷售情況一般,但從上周開始,銷售量在逐步增加,具體數(shù)字不方便透露。
收益不及公募基金
從收益上來看,今年以來券商集合理財產(chǎn)品收益不及公募基金,但限定性產(chǎn)品收益率好于同期的債券基金。
來自國金證券基金研究中心的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,32只券商偏股型集合理財產(chǎn)品今年以來平均漲幅為16.1%,落后同期偏股型基金近24.12%的平均收益,也落后同期滬深300指數(shù)近41%的漲幅。在偏股型產(chǎn)品收益落后的情況下,今年券商債券型產(chǎn)品表現(xiàn)良好,主要與其投資品種有關(guān)。
凈值出現(xiàn)反彈
隨著股市回暖,各券商理財產(chǎn)品凈值均出現(xiàn)不同程度反彈。統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,今年以來,32只非限定型券商集合理財產(chǎn)品中,收益最好的前三名分別是中信股債雙贏利、國信價值增長和廣發(fā)理財3號。
北京天道中和投資顧問公司分析師王杰表示,由于券商集合產(chǎn)品的倉位比較靈活,最低時股票投資比例甚至可以為零,所以在熊市中券商集合理財產(chǎn)品的持股比例可調(diào)低以降低風(fēng)險。目前股市震蕩,部分風(fēng)險控制能力較強的券商理財產(chǎn)品長線仍有望超越公募基金。
- 名詞解析
券商限定性集合理財產(chǎn)品 分為限定性和非限定性兩類。所謂限定性,是指其投資對象主要為現(xiàn)金、貨幣基金、國債和企業(yè)債券等固定收益類產(chǎn)品,投資于權(quán)益類證券和股票的比例不超過20%。而非限定性集合理財產(chǎn)品投資于固定收益類和權(quán)益類的比例不受限制,而且還可以投資于基金。
券商集合理財投資范圍靈活,券商可以以自有資金部分參與。其類似于“半封閉式基金”,封閉期長則1年,短則3個月。封閉期過后,會周期性地開放。(記者趙俠)
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